O que é uma boa custódia?
Existem diversas formas de se realizar uma custódia segura dos seus Bitcoins!
Hoje é dia de Bipa Pills! Sua newsletter semanal sobre o ecossistema do Bitcoin!
Nesta edição, vamos conversar sobre as diversas opções de custódia que existem, seus prós e contras.
Para isso, vamos falar de:
Bitcoin em auto custódia vs. na custódia de terceiros
Como funciona o investimento em Bitcoin via ETFs
Vale a pena deixar o Bitcoin na corretora?
O básico sobre a auto custódia
Métodos sofisticados de custódia
A revolução do Bitcoin está na auto custódia
Então pegue seu café e boa leitura!
Auto custódia vs. terceiros de confiança
A escolha entre manter seus satoshis em auto custódia ou sob custódia de terceiros envolve uma análise de segurança, responsabilidade e conveniência. A auto custódia oferece soberania total: quem possui as chaves privadas controla, de fato, suas moedas de Bitcoin. Isso garante liberdade, resistência à censura e proteção contra falhas institucionais, como congelamentos ou falências. No entanto, exige conhecimento técnico e atenção redobrada com segurança. Um erro simples, como perder a chave privada, pode significar a perda definitiva dos fundos. Por isso, para iniciantes ou usuários despreparados, a auto custódia pode ser arriscada.
Já a custódia de terceiros — seja em corretoras, ETFs ou carteiras custodiais — oferece conveniência e usabilidade, com interfaces simples e suporte técnico. Além disso, pode ser mais segura para quem ainda não domina práticas de segurança digital. Por outro lado, confiar seus ativos a terceiros envolve riscos: histórico de hacks, má gestão ou bloqueios regulatórios são ameaças reais.
ETFs, uma forma simples de se expor ao Bitcoin
Investir em Bitcoin por meio de um ETF (Exchange Traded Fund) simplifica bastante a questão da custódia, que costuma ser um grande desafio para quem está começando.
Em vez de lidar com carteiras digitais, chaves privadas e medidas de segurança, o investidor acessa o ativo comprando cotas do ETF pela bolsa, como faria com uma ação comum.
A custódia dos satoshis é feita por instituições financeiras especializadas, que utilizam soluções robustas e auditadas, reduzindo riscos como perdas por erro humano ou ataques hackers. Essa conveniência, no entanto, vem com um custo: os ETFs cobram uma taxa de administração anual que remunera a estrutura de custódia e operação do fundo.
Apesar desse custo, alguns investidores consideram o modelo vantajoso por permitir exposição ao Bitcoin com simplicidade, segurança e acesso via plataformas tradicionais. Além disso, ele pode ser incluído facilmente em carteiras de investimento reguladas, como fundos ou planos de previdência.
Uma limitação importante do investimento em Bitcoin via ETFs em relação às corretoras é a dificuldade de transição para a auto custódia. À medida que o investidor aprofunda seu conhecimento sobre o Bitcoin, é natural que deseje assumir o controle direto de seus satoshis. No entanto, essa migração é mais onerosa quando o investimento inicial foi feito por meio de ETFs, pois envolve a venda das cotas e o consequente pagamento de imposto sobre o ganho de capital. Já nas corretoras, a transferência dos satoshis para uma carteira em auto custódia não configura uma operação tributável, permitindo que o investidor assuma sua soberania financeira sem custos fiscais adicionais.
Vale deixar minhas moedas de Bitcoin na corretora?
Deixar o Bitcoin parado em uma corretora é uma decisão que envolve prós e contras. Entre os pontos positivos, está a facilidade de acesso: o investidor pode comprar, vender ou transferir seus ativos com poucos cliques. Para quem está começando, essa praticidade é valiosa.
Além disso, manter as moedas de Bitcoin na corretora pode ser uma etapa intermediária enquanto o investidor estuda e se prepara para migrar para a auto custódia com mais segurança. Em alguns casos, especialmente com corretoras reguladas e bem estabelecidas, a custódia pode ser mais segura do que uma auto custódia mal feita.
A Bipa segue as melhores práticas do mercado em segurança e custódia de ativos digitais. Seus clientes podem ficar tranquilos: os Bitcoins estão sob os cuidados de especialistas experientes e com infraestrutura de alto padrão.
Por outro lado, deixar os ativos na corretora significa abrir mão da soberania financeira que o Bitcoin proporciona. Em última instância, você não controla suas moedas, a corretora sim. Isso o expõe a riscos como falhas de segurança, congelamentos de conta ou até insolvência da empresa. Portanto, embora possa ser conveniente no início, o ideal é tratar a corretora como um ponto de transição e, com o tempo, buscar o conhecimento necessário para assumir a custódia das suas próprias moedas de Bitcoin.
É justamente para incentivar a prática da auto custódia que a Bipa oferece, desde a sua criação, saques gratuitos para todos os clientes. Acreditamos que o verdadeiro poder do Bitcoin está na soberania individual, e facilitar o acesso à custódia própria reflete o nosso compromisso com esse princípio.
A auto custódia básica
Adotar boas práticas na auto custódia é essencial para garantir a segurança dos seus Bitcoins. A primeira regra é nunca compartilhar sua seed (frase de recuperação) com ninguém e nunca armazená-la em meios digitais conectados à internet, como e-mails, fotos no celular ou arquivos em nuvem. O ideal é anotá-la em papel ou gravá-la em placas de metal resistentes ao fogo e à água, e guardá-la em local seguro e discreto.
Além disso, utilizar uma hardware wallet confiável, que são dispositivos físicos projetados exclusivamente para armazenar chaves privadas, oferece uma camada de proteção significativa contra vírus e ataques virtuais. Também é importante garantir que a carteira esteja atualizada com o firmware mais recente disponibilizado pelo fabricante.
Outra boa prática é testar, com pequenas quantias, a recuperação da carteira em um ambiente seguro, para ter certeza de que você sabe como restaurar seus fundos caso perca o dispositivo original. Por fim, mantenha seus dispositivos seguros, evite redes Wi-Fi públicas e esteja sempre atento a tentativas de phishing ou engenharia social.
Auto custódia é liberdade, mas também exige responsabilidade e atenção constante com a segurança.
Métodos mais sofisticados de custódia
Além da custódia tradicional por meio de carteiras com uma única chave privada, existem métodos mais sofisticados para usuários avançados que buscam aumentar a segurança de seus Bitcoins. Esses métodos são especialmente úteis para quem possui grandes quantidades de moedas ou para organizações que precisam mitigar riscos operacionais e humanos.
Um dos recursos mais conhecidos é o uso de passphrases, que funcionam como uma senha adicional sobre a chave privada principal. Com ela, mesmo que alguém descubra sua seed (frase de recuperação), não conseguirá acessar os fundos sem a passphrase correta. Esse mecanismo adiciona uma camada extra de proteção, mas exige disciplina e organização para não se perder a senha.
Outro método avançado é o uso de carteiras com múltiplas assinaturas, conhecidas como multisig. Elas exigem que duas ou mais chaves diferentes assinem uma transação para que ela seja validada. Isso permite, por exemplo, dividir a responsabilidade entre diferentes dispositivos ou pessoas, reduzindo o risco de perda total em caso de comprometimento de uma única chave.
Essas soluções aumentam a complexidade, mas também a segurança, e por isso devem ser adotadas com cuidado e com o conhecimento técnico necessário.
Auto custódia demanda responsabilidade individual
A auto custódia de Bitcoin exige uma “prova de trabalho” do próprio usuário.
Diferente da comodidade de deixar os ativos em uma corretora, assumir o controle total sobre seus Bitcoins requer aprendizado, disciplina e responsabilidade. É preciso entender como funcionam as chaves privadas, como armazená-las com segurança e como evitar erros que possam resultar em perdas irreversíveis.
No entanto, o usuário iniciante não precisa ter pressa. Ele pode começar com soluções simples como deixar seus Bitcoins na Bipa e ir evoluindo seu setup de custódia gradualmente, ao longo de meses ou até anos, à medida que ganha confiança e conhecimento.
A autonomia vem com responsabilidade. Não existe suporte técnico para recuperar fundos perdidos, nem instituição à qual recorrer em caso de erro. No entanto, ao passar por esse processo, o usuário se torna verdadeiramente livre e independente, em sintonia com a proposta original do Bitcoin como um sistema sem intermediários.
A Revolução do Bitcoin está na auto custódia
A verdadeira revolução do Bitcoin está na auto custódia. Diferente do sistema financeiro tradicional, em que o acesso ao seu próprio dinheiro depende de intermediários — bancos, governos ou empresas —, o Bitcoin oferece a possibilidade única de tornar seu investidor o seu próprio banco.
Quando você mantém seus Bitcoins sob custódia própria, por meio de uma carteira com chaves privadas sob seu controle, torna-se soberano sobre seu patrimônio digital. Ninguém pode congelar, confiscar ou bloquear suas moedas. É essa característica que torna o Bitcoin incensurável.
A auto custódia é a base da liberdade financeira no mundo digital. Ela garante que o poder sobre os ativos esteja nas mãos do indivíduo, e não de instituições. Embora exija responsabilidade e aprendizado, é um passo essencial para quem busca independência verdadeira.
Ter Bitcoin sob custódia de terceiros pode ser conveniente, mas é na auto custódia que reside a promessa original do protocolo: um sistema financeiro neutro, resistente à censura e acessível a qualquer pessoa no mundo. A revolução não está apenas no preço ou na tecnologia — está no empoderamento que só a auto custódia pode proporcionar.
Em resumo, a auto custódia representa liberdade com responsabilidade; a custódia de terceiros oferece conforto com dependência. O ideal é que o investidor entenda bem os dois modelos e, com o tempo, evolua para assumir o controle dos próprios Bitcoins com segurança.
Quer entender mais sobre custódia?
O Bipa Cast da semana passada foi justamente sobre esse assunto! Para assistir, basta clicar no video abaixo:
Por essa semana é só.
Bom final de semana e até a próxima!